A l’occasion de la célébration de ses 40 ans en septembre dernier, IRDI Capital Investissement annonçait le 1er closing de son fonds IRDI Impulsion dédié à l’accompagnement des PME et ETI d’Occitanie et Nouvelle Aquitaine, en phase de rebond après des difficultés ponctuelles notamment pendant la crise sanitaire. 5 mois après sa création, le fonds réalise son 1er investissement au sein du Groupe Giesper, entreprise familiale présente dans le paysage économique régional depuis 90 ans et aujourd’hui, avec plus de 40 M€ de chiffre d’affaires, acteur majeur dans les métiers du bâtiment, des travaux publics et de la promotion immobilière.

Mise en œuvre du fonds IRDI Impulsion

Animé par deux Directeurs d’investissement expérimentés – Nathalie TRIOLET et Ludovic SARRAZIN, le nouveau fonds vise les entreprises régionales, familiales notamment, structurellement saines mais dont les bilans ont été impactés par deux années de crise sanitaire. La phase de rebond d’activité s’accompagne d’enjeux de financement d’investissement et de besoin en fonds de roulement liés à cette croissance retrouvée.

L’objectif d’IRDI Impulsion est d’apporter des solutions de Fonds Propres pour accompagner la transformation des acteurs significatifs de l’économie régionale et permettre d’accélérer leur croissance en sécurisant le service de la dette et facilitant le financement du BFR ainsi que la reprise des investissements.

En étant membre du Groupement Territoires de Croissance aux côtés d’autres investisseurs, IRDI Capital Investissement dispose également de la capacité à déployer des Obligations Relance, outils de quasi-Fonds Propres mis en œuvre à l’initiative des Assureurs institutionnels français et de la Caisse de Dépôts, et outils complémentaires des solutions proposées par IRDI Impulsion.
Au-delà des apports financiers, l’objectif est d’accompagner dans la durée les dirigeants, dans la mise en œuvre de leur stratégie de redéploiement de leur activité.

Une nouvelle phase de développement pour le Groupe Giesper

Le Groupe avait mandaté la banque d’affaires SMART ENTREPRENEURS PARTNERS afin de structurer l’opération et trouver le bon partenaire financier capable d’accompagner son projet de développement. Cette levée de fonds d’un montant global de 3 M€, a vocation à accélérer la croissance du groupe, accroître ses moyens de production et saisir des opportunités de croissance externe.

Parmi les 10 plus importants groupes de BTP d’Occitanie, le groupe GIESPER dirigé par Mathieu CAVAGNE bénéficie d’un savoir-faire reconnu sur ses 3 activités complémentaires qui lui assurent synergie des compétences et des expertises.
Sur le marché des canalisations/réseaux, le groupe ambitionne aujourd’hui de consolider sa position grâce notamment aux récentes acquisitions réalisées en région Nouvelle-Aquitaine et PACA. En renforçant son avantage concurrentiel en termes de réactivité (maillage territorial) et sur les métiers à haute technicité (savoir-faire), le Groupe GIESPER saura profiter du retour des investissements dans ce secteur, porté par les Assises de l’eau.

Le Groupe va aussi poursuivre et accentuer son développement sur la rénovation des bâtiments, enjeu fort de la Réglementation Environnementale RE2020.
Les moyens financiers supplémentaires vont également servir la stratégie du groupe pour améliorer ses moyens de production et développer de nouvelles pratiques écoresponsables (techniques sans tranchée, retraitement des terres, surveillance numérique de l’état des réseaux). Le Groupe GIESPER a entamé dès 2021 une démarche RSE et a réalisé un bilan carbone qui lui permettent d’agir sur l’impact de son activité.

Le renforcement du groupe va servir l’objectif de devenir non plus un acteur de référence mais un acteur incontournable du BTP pour les projets d’envergure dans le grand sud.

Intervenants à l’opération

• Investisseur : IRDI CAPITAL INVESTISSEMENT (Nathalie TRIOLET, Ludovic SARRAZIN, Simane IDBALKASSM)

• Conseil M&A : SMART ENTREPRENEURS PARTNERS (Christophe GOURIOU, Maxime CORDIER, Jérôme REVILLIER)

• Conseil juridique Investisseur : PWC SOCIETE D’AVOCATS (Thomas BORTOLI, Yacine NIANG)

• DD financières : GRANT THORNTON (Thierry DARTUS, Etienne MORLIER)

• Conseil juridique société : ALPHA CONSEILS (Anne TUXAGUES), BV CONSEILS (Benjamin VIGOUROUX)

Le groupe Eurowinch est un groupe industriel de fabrication de matériels de manutention et d’accessoires pour équipements industriels et véhicules dont le CA consolidé 2021 se situe autour de 16M€.

L’activité est organisée autour de 3 marques, figurant chacune parmi les leaders sur leurs niches respectives :

1. Groupe Starter, spécialisée dans l’ingénierie et la fabrication de systèmes de manutention autour de treuils (partenariat avec la société américaine Warn);
2. Equip’men, spécialisée dans les systèmes de dépannage routier
3. Outback Import qui commercialise des équipements spécialisés pour véhicules tout terrain

A l’issue d’une vingtaine d’années à la tête du groupe, Yves Ravot, Président et principal actionnaire a souhaité initier la transmission progressive de son groupe via une cession partielle de ses titres au profit de ses deux principaux cadres dirigeants – Sylvain Eugene et Guillaume Duvivier, Managers de longue date -, et d’IRDI Capital Investissement, qui entre pour l’occasion au capital via un investissement minoritaire à travers ses fonds IRDI SORIDEC et IRDI B.